Wilt u een hoge of lage Treynor-ratio?
Wilt u een hoge of lage Treynor-ratio?

Video: Wilt u een hoge of lage Treynor-ratio?

Video: Wilt u een hoge of lage Treynor-ratio?
Video: How to ANALYSE Hedge Funds' Performance | Sharpe, Sortino, Treynor Ratios Explained 2024, November
Anonim

De Treynor-ratio is een risico/rendement meeteenheid waarmee beleggers het rendement van een portefeuille kunnen aanpassen voor systematisch risico. EEN hogere Treynor-ratio resultaat betekent dat een portefeuille een meer geschikte belegging is.

Dit in overweging nemend, wat wordt beschouwd als een goede Treynor-ratio?

Bij gebruik van de Treynor-verhouding , onthoud: bijvoorbeeld a Treynor-verhouding van 0,5 is beter dan een van 0,25, maar niet per se twee keer zo Goed . De teller is het extra rendement op de risicovrije rente. De noemer is de bèta van de portefeuille, of met andere woorden, een maatstaf voor het systematische risico.

Ten tweede, wat betekent een negatieve Treynor-ratio? Een hoge positieve Treynor-verhouding laat zien dat de investering een meerwaarde heeft in relatie tot het (scaled-to-market) risico. EEN negatieve verhouding geeft aan dat de belegging slechter heeft gepresteerd dan een risicovrij instrument.

Wat is op deze manier het belangrijkste verschil tussen de Treynor- en Sharpe-ratio's?

De verschil tussen de twee statistieken is dat de Treynor-ratio maakt gebruik van bèta, of marktrisico, om de volatiliteit te meten in plaats van het gebruik van het totale risico (standaarddeviatie) zoals de Sharpe-ratio.

Welke Sharpe-ratio is goed?

Meestal, elke Sharpe-ratio groter dan 1,0 wordt als acceptabel beschouwd voor Goed door investeerders. EEN verhouding hoger dan 2,0 wordt beoordeeld als zeer Goed . EEN verhouding van 3.0 of hoger wordt als uitstekend beschouwd.

Aanbevolen: